新華財(cái)經(jīng)北京10月17日電（王姝睿）因擔(dān)憂美國(guó)地區(qū)銀行潛在風(fēng)險(xiǎn)，環(huán)球隔夜市場(chǎng)避險(xiǎn)需求上升。財(cái)經(jīng)同時(shí)，市場(chǎng)上升投資者也在押注美聯(lián)儲(chǔ)今年可能實(shí)施超常規(guī)幅度的擔(dān)憂降息。
隨著兩家美國(guó)地區(qū)銀行披露涉及欺詐指控的美國(guó)貸款問題，市場(chǎng)對(duì)美國(guó)經(jīng)濟(jì)信貸質(zhì)量的信貸需求擔(dān)憂加劇。兩家美國(guó)銀行先后表示，風(fēng)險(xiǎn)向投資不良商業(yè)抵押貸款的避險(xiǎn)基金提供貸款時(shí)遭受詐騙。Zions Bancorp（齊昂銀行）股價(jià)一度跌15%，環(huán)球公司披露其全資子公司圣地亞哥加州銀行與信托承銷的財(cái)經(jīng)一筆貸款計(jì)提了5000萬美元的減值費(fèi)用。Western Alliance Bancorp（西聯(lián)銀行）股價(jià)一度跌13%，市場(chǎng)上升公司亦表示曾向同一借款人提供貸款。擔(dān)憂Zions在一項(xiàng)訴訟中表示，美國(guó)加州銀行與信托被兩個(gè)與Andrew Stupin和Gerald Marcil等人相關(guān)的信貸需求投資基金拖欠款項(xiàng)。根據(jù)訴訟，風(fēng)險(xiǎn)加州銀行與信托在2016年和2017年向這些借款人提供了總額超過6000萬美元的兩項(xiàng)循環(huán)信貸額度，用于資助其購買不良商業(yè)抵押貸款。但經(jīng)過調(diào)查，該銀行發(fā)現(xiàn)許多票據(jù)和相關(guān)物業(yè)已被轉(zhuǎn)移至其他實(shí)體。根據(jù)訴訟，這些物業(yè)已被沒收及即將被沒收。
這些披露疊加了近期的其他貸款爆雷事件，包括次級(jí)汽車貸款機(jī)構(gòu)Tricolor Holdings上月申請(qǐng)破產(chǎn)，導(dǎo)致部分債務(wù)幾乎全部化為烏有。隨后，汽車零部件供應(yīng)商First Brands集團(tuán)也宣告倒閉，其欠下華爾街一些最大金融機(jī)構(gòu)逾100億美元。與First Brands集團(tuán)和Tricolor Holdings的倒閉相比，區(qū)域性貸款機(jī)構(gòu)齊昂銀行和西聯(lián)銀行披露的損失顯得較小，金額在數(shù)千萬美元，而非數(shù)十億美元。然而，貸款欺詐案的接連曝光再次引發(fā)了華爾街的爭(zhēng)論：資本自由放任的時(shí)代是否會(huì)讓銀行和非銀行機(jī)構(gòu)一同付出代價(jià)。
高盛對(duì)信貸“爆炸”的后果發(fā)出警告，高盛集團(tuán)總裁沃爾德倫稱，過去十年信貸呈爆炸式增長(zhǎng)，若形勢(shì)惡化，后果將不佳。
人們擔(dān)憂借款人信譽(yù)出現(xiàn)更多漏洞，提振了對(duì)黃金和白銀等避險(xiǎn)資產(chǎn)的需求。美股指數(shù)普遍下跌，美國(guó)區(qū)域銀行股遭拋售，美國(guó)74家最大銀行的市值蒸發(fā)超過1000億美元。美國(guó)國(guó)債飆升，兩年期國(guó)債收益率跌至2022年9月以來最低水平，兩年期國(guó)債收益率一度下跌9個(gè)基點(diǎn)至3.41%，在周四之前，該收益率今年以來最低水平是4月7日觸及的3.43%。10年期國(guó)債收益率跌至3.975%的低點(diǎn)，自9月中旬以來首次跌破4%。
隨著銀行壞賬消息沖擊華爾街，CNBC主持人克萊默（Jim Cramer）表示，這一最新狀況將為美聯(lián)儲(chǔ)降息鋪平道路，這也是投資者普遍期待的舉措。他說：“今天（周四）的市場(chǎng)確實(shí)很糟，但至少我們終于有了能讓美聯(lián)儲(chǔ)迫不及待盡早降息的理由——銀行貸款壞賬。沒有什么比信貸損失更能促使美聯(lián)儲(chǔ)加快行動(dòng)，因?yàn)槟鞘墙?jīng)濟(jì)走下坡路的明確信號(hào)?！?/p>
克萊默指出，不良貸款是早期預(yù)警信號(hào)，表明美聯(lián)儲(chǔ)是時(shí)候放松貨幣政策了。銀行系統(tǒng)在一周內(nèi)已“出現(xiàn)足夠多的問題貸款”，這足以讓美聯(lián)儲(chǔ)迅速降息，而無需過度擔(dān)心通脹。他強(qiáng)調(diào)，較低的借貸利率不僅能普遍刺激經(jīng)濟(jì)，還能讓借款人更容易避免違約。
編輯：馬萌偉
(責(zé)任編輯：熱點(diǎn))